Si el combustible sostenible de aviación (SAF, por sus siglas en inglés) es el puente hacia un futuro de cero emisiones netas en la aviación, las materias primas (feedstocks) son el pavimento. Actualmente, es ahí donde residen las mayores oportunidades y desafíos. A nivel mundial, los volúmenes de producción de SAF están aumentando, pero aún representan menos del 1% de la demanda de combustible para aviones. Sin embargo, dado que se espera que la producción se duplique año tras año a corto plazo, todas las regiones con biomasa creíble, aceites residuales y rutas de alcohol bajo en carbono están bajo los reflectores.

América Latina se encuentra en una posición especialmente privilegiada. Posee industrias de biocombustibles maduras, sólidas cadenas de suministro agrícola y la tierra, el clima y la capacidad técnica para diversificarse en múltiples rutas de producción de SAF. No obstante, transformar el potencial de las materias primas en volúmenes de SAF invertibles requiere un Análisis de Ciclo de Vida (LCA) riguroso, certificaciones alineadas con el mercado y decisiones cuidadosas sobre qué materias primas deben fluir hacia la aviación frente a los mercados de combustibles competidores.

Es por esto que gran parte del programa Sustainable Aviation Futures LATAM se centra en la mecánica práctica del suministro de materias primas: qué es escalable, qué es creíble y qué impulsa la inversión.

Los aceites residuales no bastarán para escalar el SAF

Uno de los temas más recurrentes en el mercado global de SAF es que las materias primas basadas en residuos son limitadas. La próxima ola de crecimiento dependerá cada vez más de la expansión hacia nuevas cadenas de suministro, incluyendo residuos agrícolas y biomasa celulósica y, a largo plazo, los e-fuels, donde la energía renovable y la obtención de CO₂ se convierten en la nueva historia de la “materia prima”.

Esta es una de las principales razones por las que América Latina podría desempeñar un papel crucial. La ventaja de la región es la variedad de opciones: aceites y grasas para la ruta HEFA, abundantes rutas de alcohol para AtJ (Alcohol-to-Jet) y un fuerte potencial de energía renovable que puede respaldar el PtL (Power-to-Liquid) con el tiempo.

El mercado ancla: Brasil

Brasil está en el centro de la conversación por una razón: combina diversidad de materias primas, preparación industrial e impulso político.

En cuanto a materias primas, las oportunidades de Brasil incluyen:

• Aceites y grasas aptos para HEFA: incluyendo aceite de soja, sebo, aceite de cocina usado y macaúba.

• Escalamiento de ATJ mediante etanol: aprovechando la infraestructura de bioetanol y la red logística del país.

• Rutas BtL (Biomass-to-Liquid): vinculadas a residuos forestales y agrícolas.

En el ámbito político, el marco “Combustible del Futuro” de Brasil y el programa ProBioQAV establecen requisitos obligatorios y progresivos de reducción de emisiones para la aviación nacional, comenzando en 2027.

Cumplimiento y acceso al mercado

El valor de una materia prima ya no se define solo por su precio y disponibilidad, sino por su capacidad para superar las estrictas normativas globales. El programa profundizará en:

• Cómo se implementa la certificación en la práctica.

• Cómo difiere el puntaje de intensidad de carbono entre marcos de trabajo (GREET, CORSIA y RED III).

• Por qué la trazabilidad y la transparencia (especialmente sobre el uso de la tierra y el riesgo de deforestación) son ahora decisivas.

El debate real: ¿Quién se queda con la materia prima?

A medida que crezca la demanda, la región enfrentará una pregunta inevitable: ¿Debería la aviación tener prioridad sobre el transporte terrestre y marítimo para acceder a materias primas limitadas de baja intensidad de carbono?

Este dilema se explorará junto con la perspectiva del agricultor y el productor, discutiendo incentivos y compromisos de suministro a largo plazo.

La oportunidad del SAF en América Latina es real, y los ganadores serán los proyectos que demuestren que sus materias primas son escalables, cumplen con la normativa y son comercialmente duraderas.

English Version

If sustainable aviation fuel (SAF) is the bridge to aviation’s net-zero future, feedstocks are the pavement. Right now, they’re where the biggest opportunities, and challenges, lie. Globally, SAF production volumes are rising, but still represent under 1% of jet fuel demand – but with production expected to roughly double year-on-year in the near term every region with credible biomass, waste oils, and low-carbon alcohol pathways are entering into the spotlight.

Latin America is in a particularly exciting position. It has mature biofuel industries, strong agricultural supply chains, and the land, climate, and technical capability to diversify into multiple SAF pathways. But turning feedstock potential into investible SAF volumes requires rigorous LCA, market-aligned certification, and careful choices about which feedstocks should flow to aviation versus competing fuel markets.

That’s why so much of the Sustainable Aviation Futures LATAM programme is built around the practical mechanics of feedstock supply: what’s scalable, what’s credible, and what unlocks investment.

Waste oils alone won’t carry SAF scale-up

One of the most consistent themes across the SAF market globally is that eligible waste-based feedstocks are limited, while the next wave of scale increasingly depends on expanding into new supply chains including agricultural residues and cellulosic biomass and, longer term, e-fuels where renewable power and CO₂ sourcing become the “feedstock” story.

This is one of the major reasons that Latin America could play a crucial role in the SAF ecosystem. The region’s advantage is the options available: oils and fats for HEFA, abundant alcohol pathways for AtJ, and strong renewable energy potential that can support PtL over time.

The anchor market for Latin America’s feedstocks

Brazil sits at the centre of the feedstock conversation for a reason: it combines feedstock diversity, industrial readiness, and policy momentum that can secure project development, particularly as domestic decarbonisation targets hit.

On the feedstock side, Brazil’s opportunity spans:

• HEFA-eligible oils and fats; including soybean oil, tallow, used cooking oil and macaúba

• ATJ scale via ethanol; leveraging the country’s bioethanol infrastructure and logistics network

• BtL pathways; tied to forestry residues and agricultural residues

On the policy side, Brazil’s “Fuel of the Future” framework and ProBioQAV establish mandatory, progressive emissions-reduction requirements for domestic aviation, starting in 2027 and rising over time.

At Sustainable Aviation Futures LATAM dedicated sessions discuss Brazil’s mandate trajectory, ProBioQAV implementation, and how policy support mechanisms translate into real project announcements.

What can be scaled fast enough, credibly enough, to meet demand without sacrificing market access?

A feedstock’s value is no longer set only by price and availability. It’s increasingly defined by whether it can clear tightening global compliance, especially for projects with export potential. That’s why the masterclass programme goes beyond what’s available and into:

• How feedstock certification is implemented in practice, and where compliance risk shows up first

• How carbon intensity scoring differs across frameworks (including GREET, CORSIA, and RED III), and what that means for Latin American producers

• Why traceability and transparency, particularly around land-use and deforestation risk, are becoming decisive for oils and agricultural feedstocks

The real debate: who gets the feedstock?

As SAF demand grows, the region will face a question it can’t avoid: should aviation have priority over road and maritime fuels for limited low-CI feedstocks? This question will be explored in detail, alongside how quickly promising domestic feedstocks can move from pilot concepts to commercial readiness.

And crucially, it brings the farmer and feedstock-producer perspective into the mix, to discuss relationships across the value chain, and how they affect pricing, incentives, rural economic opportunity, and long-term supply commitments.

Why Sustainable Aviation Futures LATAM is the place to be part of the feedstock conversation

If you work anywhere SAF across the SAF value chain, feedstocks are where your risks and upside concentrate. Sustainable Aviation Futures LATAM is structured to leave with practical frameworks, market-aligned assumptions, and partner conversations you can turn into action.

Latin America’s SAF opportunity is real, and the winners will be the projects that can prove that their feedstocks are scalable, compliant, and commercially durable. If you want to understand what the next decade of SAF supply from the region actually looks like, this is where the conversation is happening.